Έναν μήνα μετά την έναρξη διαπραγμάτευσης των μετοχών της Safe Bulkers του Πόλυ Χατζηιωάννου στο Χρηματιστήριο Αθηνών, που σηματοδότησε την πρώτη είσοδο ναυτιλιακής εταιρείας στην ελληνική κεφαλαιαγορά, ένας ακόμη γνωστός Έλληνας εφοπλιστής στρέφεται στην εγχώρια επενδυτική κοινότητα.
Ο λόγος για τον Σταμάτη Τσαντάνη, επικεφαλής της Seanergy Maritime Holdings, ο οποίος επιδιώκει να αντλήσει έως 100 εκατ. ευρώ μέσω δημόσιας προσφοράς πενταετούς εταιρικού ομολόγου, χρηματοδοτώντας το μεγαλύτερο επενδυτικό πρόγραμμα στην ιστορία της εταιρείας του. Η Seanergy είναι εισηγμένη στο Nasdaq από το 2009 και ελέγχεται από ισχυρό μετοχικό σχήμα. Εκτός από τον ίδιο τον Σταμάτη Τσαντάνη, ο οποίος ελέγχει το 49,99% των δικαιωμάτων ψήφου μέσω των προνομιούχων μετοχών του, στους βασικούς μετόχους συγκαταλέγονται η Longshaw Maritime Investments, συμφερόντων του Κωνσταντίνου Κωνσταντακόπουλου, με ποσοστό 10,17%, καθώς και η Sphinx Investment, συμφερόντων του Γιώργου Οικονόμου, με ποσοστό 8,53%.
Η έκδοση θα θεωρηθεί επιτυχής εφόσον συγκεντρωθούν τουλάχιστον 75 εκατ. ευρώ, ενώ το ανώτατο ποσό έχει οριστεί στα 100 εκατ. ευρώ. Η δημόσια προσφορά θα πραγματοποιηθεί από τις 6 έως τις 8 Ιουλίου, ενώ η έναρξη διαπραγμάτευσης των ομολογιών στην αγορά τίτλων σταθερού εισοδήματος του Χρηματιστηρίου Αθηνών έχει προγραμματιστεί για τις 13 Ιουλίου. Τουλάχιστον το 30% των ομολογιών θα διατεθεί σε ιδιώτες επενδυτές, ενώ το υπόλοιπο θα κατανεμηθεί μεταξύ ιδιωτών και ειδικών επενδυτών, ανάλογα με τη ζήτηση που θα εκδηλωθεί.
Το μεγαλύτερο μέρος των κεφαλαίων που θα συγκεντρωθούν έχει ήδη συγκεκριμένο προορισμό. Περίπου το 79,5% της έκδοσης, δηλαδή έως 76 εκατ. ευρώ, θα χρησιμοποιηθεί μέχρι τον Ιούλιο του 2031 για τη χρηματοδότηση μέρους του τιμήματος επτά υπό ναυπήγηση πλοίων. Το επενδυτικό πρόγραμμα της Seanergy περιλαμβάνει ένα νέο Newcastlemax χωρητικότητας 211.000 DWT, το οποίο αναμένεται να παραδοθεί το δεύτερο τρίμηνο του 2028, καθώς και έξι Capesize συνολικής χωρητικότητας 1,088 εκατ. DWT. Από αυτά, τα τέσσερα αναμένεται να παραδοθούν εντός του 2027, ένα στις αρχές του 2029 και ένα ακόμη κατά το πρώτο εξάμηνο της ίδιας χρονιάς. Πρόκειται για ένα πρόγραμμα συνολικού ύψους 541,6 εκατ. δολαρίων. Η εταιρεία έχει ήδη καλύψει 72,6 εκατ. δολάρια από ίδια διαθέσιμα, έχει εξασφαλίσει τραπεζικές χρηματοδοτήσεις 236,5 εκατ. δολαρίων και έχει προχωρήσει στην πώληση δύο πλοίων προς τη United Maritime έναντι 62,2 εκατ. δολαρίων, ενισχύοντας περαιτέρω τη ρευστότητά της. Το υπόλοιπο του επενδυτικού προγράμματος θα καλυφθεί από ίδια κεφάλαια, νέο τραπεζικό δανεισμό, συμφωνίες sale and leaseback και τα κεφάλαια που θα αντληθούν από το ομόλογο.
Η Seanergy δραστηριοποιείται αποκλειστικά στη μεταφορά ξηρού χύδην φορτίου και διαθέτει στόλο 19 πλοίων συνολικής χωρητικότητας 3,46 εκατ. DWT. Συγκεκριμένα, ο στόλος αποτελείται από δύο Newcastlemax και δεκαεπτά Capesize, με μέση ηλικία περίπου 15 έτη. Στο τέλος του 2025 ο όμιλος συμμετείχε επίσης με ποσοστό 100% σε 33 θυγατρικές εταιρείες.
Η έκδοση πραγματοποιείται σε μια περίοδο κατά την οποία η Seanergy εμφανίζει αισθητά βελτιωμένες οικονομικές επιδόσεις. Κατά το πρώτο τρίμηνο του 2026 τα καθαρά έσοδα αυξήθηκαν στα 42,9 εκατ. δολάρια από 24,2 εκατ. δολάρια την αντίστοιχη περίοδο του 2025. Το EBITDA διαμορφώθηκε στα 23,6 εκατ. δολάρια, έναντι μόλις 6,6 εκατ. δολαρίων ένα χρόνο πριν, ενώ τα καθαρά αποτελέσματα πέρασαν σε κέρδη 9,7 εκατ. δολαρίων από ζημιές 6,8 εκατ. δολαρίων.
Ο Σταμάτης Τσαντάνης ανήκει στη νέα γενιά Ελλήνων εφοπλιστών που συνδύασαν τη γνώση της ναυτιλίας με την εμπειρία στις κεφαλαιαγορές. Γιος καπετάνιου, μεγάλωσε κυριολεκτικά μέσα στα πλοία και απέκτησε ναυτικό φυλλάδιο ήδη από την ηλικία των 15 ετών. Όταν ολοκλήρωσε τις σπουδές του, η οικογενειακή ναυτιλιακή εταιρεία βρισκόταν σε μεταβατική περίοδο και ο ίδιος ξεκίνησε την καριέρα του ως junior banker, την εποχή που οι ελληνικές ναυτιλιακές πραγματοποιούσαν τις πρώτες εισαγωγές τους στη Wall Street. Στη συνέχεια συνεργάστηκε με τον Ευάγγελο Πιστιόλη, αποκτώντας σημαντική εμπειρία στη χρηματοδότηση του κλάδου. Το 2012 ανέλαβε ως χρηματοοικονομικός σύμβουλος τη Seanergy, η οποία τότε αντιμετώπιζε σοβαρά οικονομικά προβλήματα. Αντί να οδηγηθεί σε διαδικασία πτώχευσης, η εταιρεία ολοκλήρωσε αναδιάρθρωση υποχρεώσεων περίπου 350 εκατ. δολαρίων, μια συμφωνία που θεωρήθηκε ιδιαίτερα επιτυχημένη και έθεσε τις βάσεις για την επόμενη ημέρα.
Τρία χρόνια αργότερα απέκτησε το πρώτο του πλοίο ως επενδυτής, ενώ από το 2020 βρίσκεται στο τιμόνι της Seanergy ως πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος. Τα τελευταία χρόνια βρέθηκε στο επίκεντρο πολυετούς δικαστικής διαμάχης με τον εφοπλιστή Γιώργο Οικονόμου, ο οποίος αμφισβήτησε τον έλεγχο της εταιρείας και τις προνομιούχες μετοχές αυξημένων δικαιωμάτων ψήφου του Τσαντάνη. Η αντιπαράθεση ολοκληρώθηκε τον Μάρτιο του 2026 με δικαστική δικαίωση της Seanergy και του ίδιου του Τσαντάνη, διατηρώντας αμετάβλητο το καθεστώς ελέγχου της εισηγμένης εταιρείας.
